虚拟银行存款“价格战”难持续，未来竞争关键在产品创新和客户体验

7月末，WeLab Bank （汇立银行）开业。此前，众安在线旗下众安银行和小米旗下天星银行分别于3月和6月开业。另外，蚂蚁旗下蚂蚁银行、渣打所属MOX Bank、平安壹账通银行3家正在试营业。腾讯旗下富融银行也在内部试营业。据悉，平安壹账通银行将于近期开业。

在产品策略方面，低门槛高收益的存款产品成为各虚拟银行青睐的揽客利器。不过，在市场看来，“烧钱”策略不可持续。未来，产品创新和客户体验才是取胜的关键。

众安、天星、汇立3家抢先开业

蚂蚁、腾讯、平安、渣打系4家试业

在试营业3个月后，7月 30 日，WeLab旗下全资拥有的WeLab Bank （汇立银行）正式开业，为香港数百万人提供银行服务。4月28日，WeLab Bank进入了香港金融管理局辖下的金融科技监管沙盒，开始试营业。

对此进展， WeLab Bank母公司WeLab的创始人及集团CEO龙沛智在接受WEMONEY研究室采访时表示，“WeLab Bank在2019年4月份拿到牌照，大概10个月后开始试业，尽管受到疫情影响，但跟预期差不多。”

香港金融管理局在2019年上半年共发出8张虚拟银行牌照，由渣打、众安、中银香港、WeLab、阿里巴巴、腾讯、中国平安以及小米各自牵头的财团夺得。

根据此前预期，虚拟银行原定于在2019年下半年陆续开业。不过，受疫情等因素影响，2020年初，众安银行、蚂蚁银行及天星银行等才投入试业。

截至目前，有众安银行、天星银行及汇立银行3家正式开业。众安银行于2020年3月开业。小米旗下天星银行于6月开业。

其他银行进展方面，蚂蚁银行、渣打旗下MOX Bank、平安壹账通银行3家正在试营业，腾讯旗下富融银行正内部测试，京东数科参股的Livi银行进展滞后。

平安壹账通银行于2020年6月24日宣布试营业。据WEMONEY研究室获悉，该行将于近期开业。

蚂蚁银行在2020年3月31日开始试业。目前，未有进一步消息披露。

渣打持股 65.1% 的虚拟银行 MOX Bank 于 2020 年 4 月宣布试营业。 据悉，目前， MOX Bank 仍在进行内部试业，下一步将会进行更大规模的试业，有望很快正式开业。

腾讯方面向WEMONEY研究室表示，“目前，富融银行正进行内部试营业，进度良好，务求尽快为用户带来理想的金融服务体验。”

另外，由中银香港、京东数科、怡和合资成立的Livi银行目前尚未有新进展。

对于虚拟银行进展慢于预期， 龙沛智表示，“疫情的确拖慢了一些进度。目前三家已经开业的基本都是有大股东或者是独资，其他慢的几家有些是合资的，有几个合作伙伴可能讨论比较多、进度较慢。创业公司的优势在于速度快、决策比较有效率。”

烧钱策略难持续

长期竞争在客户体验和产品创新

在拓展市场方面，和其他互联网产品一样，大部分虚拟银行都选择在开业初期通过大范围的优惠和返利吸引客户。 低门槛高收益的存款产品成为各虚拟银行青睐的揽客利器。

众安银行在正式营业时推出了零门槛的活期存款产品"ZA活期Go"，年化利率为1%（50万港元以内）。

小米旗下天星银行开业初期将重点推介年化3.6%活期存款利率（2万港元起），利率保证达一年。

汇立银行亦将高利率作为首阶段揽客的主要手段。 在存款方面，汇立银行推出了一款定期存款产品 Go Save。但在产品设计上有所创新， 融入了社交元素，利率高低则由存款人数决定。

据悉，Go Save是香港首个以人数决定利率的存款产品。参加Go Save的人数越多，利率就会越高，年利率最高可达 4.5%。另外，为了吸引客户，该行在优惠期内推出8%现金回赠，消费上限为3000港元，即回赠最高可达240港元。

不过，对于虚拟银行烧钱策略是否可持续， 龙沛智表示，“初期每一家都会有不同的利息吸引客户，长期来说银行的存款产品是靠品牌和体验，不是靠高利率。与互联网公司不同，银行是需要盈利的，因为监管(机构)要看银行的可持续性。”

对于数字银行竞争，麦肯锡2015年时的观点认为，“纯数字银行”要具备三个特征：业务功能几乎全部在线；与社交数字媒体融合，业务融入客户的生活方式；可以智能洞见客户的金融需求。

对于8家虚拟银行内部竞争，龙沛智认为，“第一是初期速度一定要够快，包括上线速度要够快，推出新产品要够快，对客户声音的反馈要够快，因为监管层首批批复了8家虚拟银行牌照，不会每个人都开8个账户， 客户一定会选择信任的或早期开业的银行开户，所以开业一定要够快。 第二是产品够创新，让客户看到跟传统银行不一样的地方，仅仅局限在‘不用去线下网点’并不是虚拟银行最核心的价值。”

龙沛智指出， 香港颁发的虚拟银行牌照是全银行牌照，这意味着8家虚拟银行未来在业务拓展方面存在很大的空间，香港本身是没有Ⅰ类、Ⅱ类账户的限制，远程开户的账户功能与线下开户的功能完全一样。

据了解，根据香港金管局的要求，所有银行均须公布2019年的年报。目前各家银行仍处于“烧钱”阶段，其中最大开支为员工成本，占总营运开支逾三成。数据显示，八家虚拟银行在2019年总共亏损超过11亿港元。

谈及盈利问题，龙沛智表示，“我们在香港市场、内地市场比较早期的产品， 大约三到五年就收支平衡开始盈利， 所以我们对虚拟银行也是比较有信心的，就算一开始获客成本比较高，未来会找到盈利的机会。”

对于内地的互联网巨头来说，香港的虚拟银行牌照之所以有吸引力，是将其视作海外业务扩张的重要跳板。中泰证券研究所所长戴志峰此前在接受媒体采访时指出，“香港是国际自由贸易港，有助于开展跨境金融业务。立足粤港澳大湾区的金融科技市场空间广阔，通过加强企业之间的合作，激发贸易融资的潜在需求。此外，香港有众多的金融机构，内地的互联网巨头可将网络银行成功的商业模式复制到香港及其他海外地区。”

龙沛智表示，“把香港这个客群做好之后可以辐射到更多不同的地方。比如跟内地银行合作服务大湾区。WeLab会继续研究如何利用虚拟银行牌照在内地推出不同的银行服务。未来虚拟银行技术、业务成熟之后，也可以做B2B业务，赋能给内地银行。”